上周小幅增证券从业资格考试报名时间仓 基金经理对后市谨慎乐观

上星期商场尽管持续跌落，可是基金之间的不合却在减小，245支基金中自动加仓2%以上的比自动减仓2%以上多出26.53%。245支基金中有57支基金大幅自动加仓（加仓起伏超越5%），占比23.27%，有58支基金小幅加仓（加仓起伏介于2%与5%之间），占比23.67%。，有27支基金大幅自动减仓（减仓起伏超越5%），占比11.02%，有23支基金小幅减仓（减仓起伏介于2%与5%之间），占比9.39%，仓位改变起伏小于2%的占比32.65%。整体上大大都基金司理关于商场根本坚持了比较慎重达观的观点。

从仓位散布改变来看，开放式基金仓位向70%以上高仓位会集。比较前周，上星期开放式基金仓位坐落70%-80%的基金增加了4.08%，80%-90%之间的增加了2.45%，90%以上的增加了1.22%。其间股票型基金仓位坐落70%-80%的基金增加了3.74%，80%-90%之间的增加了2.80%，90%以上的增加了1.40%。

从58家基金公司来看，仓位操作战略存在必定不合，可是挑选加仓的基金公司占有大都。比较前周，上星期有34家基金公司自动加仓，均匀加仓起伏为4.33%，其间加仓起伏靠前的5家基金公司为天治基金(12.15%)、中邮创业基金(11.94%)、银华基金(8.6%)、浦银安盛基金 (7.39%)、建信基金(7.05%)；有24家基金公司自动减仓，均匀减仓起伏2.23%，其间自动减仓起伏靠前的5家基金公司为宝盈基金(-7.72%)、中欧基金(-6.79%)、诺德基金(-6.34%)、东吴基金 (-5.83%)、长信基金(-3.46%)。

历周基金仓位与商场改变：最近六周开放式基金的仓位一向维持在较低的水平：六周均匀仓位为70.03%，比二季报发布的仓位低-0.23%，其间股票型基金五周的均匀仓位为70.86%，比二季报发布的仓位低-0.21%。

仓位下降的原因来自于A股商场不断跌落而引起的被迫下降。事实上除7月25日那周基金出现自动减仓以外，最近五周基金一向采纳小幅加仓行为，到上星期五，245支开放式基金相对二季报发布的仓位均匀自动加仓3.47%，其间股票型基金均匀自动加仓3.77%。整体来看，基金仓位调整慎重，五周出现小幅净加仓的一部分原因来自于大部分基金在二季度仓位迫临契约底线，持续减仓的空间相对有限，一部分原因也来自于通过上半年的大幅调整，商场估值的压力得到较为充沛的开释，未来商场或许存在阶段性和局部性出资时机

关键词: 基金司理